Доллар сохраняет устойчивость, а инвесторы избегают совершать крупные сделки накануне заседания ФРС. Напомним, что оно начнется 31 октября, а завершится публикацией в среду (в 18:00 GMT) решения по процентной ставке.
В 18:30 начнётся пресс-конференция, в ходе которой глава ФРС пояснит принятое банком решение и, вероятно, коснётся вопросов состояния американской экономики и перспектив кредитно-денежной политики.
Любые неожиданные заявления Пауэлла на эту тему вызовут рост волатильности в котировках доллара и на американском фондовом рынке.
Как ожидается, ставка пока останется на прежнем уровне, но также не исключено, что будет повышена на 0,25%, до уровня 5,75%. Инвесторы хотят услышать от Пауэлла его мнение относительно дальнейших планов ФРС на этот и уже следующий год.
Здесь доллар также пользуется спросом как актив-убежище в текущей сложной геополитической обстановке в мире.
Представленные на прошлой неделе макро данные из США подтвердили силу американской экономики, и покупатели доллара рассчитывают все же на жесткую риторику заявлений Пауэлла, учитывая, что инфляция в этой стране остаётся намного выше целевого уровня ФРС в 2%.
Согласно же представленным Бюро экономического анализа Министерства торговли США данным, ВВП вырос в 3-м квартале на +4,9% (против предыдущего квартального роста в +2,1% и прогноза в +4,2%). Это - самый большой рост с конца 2021 года. Присутствующий в данном отчете ценовой индекс, характеризующий изменение цен на товары и услуги и используемый как индикатор инфляции, вырос в 3-м квартале до +3,5% (против предыдущего роста в +1,7% и прогноза в +2,5%), косвенно сигнализируя об ускорении инфляции.
Опубликованные ранее на прошлой неделе индексы PMI также вышли с показателями лучше прогнозов. Так, предварительный производственный индекс PMI вырос в октябре до 50,0 (против прогноза в 49, 5 и предыдущих 49,8), а аналогичный PMI для сферы услуг - до 50,9 с 50,1 в сентябре, что также лучше прогноза в 49,9.
При этом, американский составной PMI находится выше отметки 50, отделяющей рост бизнес-активности от замедления.
Тем не менее, некоторые экономисты считают, что ФРС может, наоборот, пойти на снижение процентной ставки вместо ее дальнейшего повышения.
И, судя по тому, что индекс доллара прекратил свой рост, такой прогноз тоже имеет под собой почву, говоря также о том, что некоторые инвесторы предпочитают закрыть часть своих многочисленных длинных позиций по доллару.
Другими словами, итоги данного заседания ФРС и сопутствующие заявления могут в значительной степени определить вектор дальнейшей динамики доллара. Впрочем, это почти всегда происходит после какого-нибудь очередного заседания ФРС.
В динамике же индекса доллара DXY можно выделить 2 диапазона: широкий - между уровнями 107.05 и 105.16, и узкий – между уровнями 106.60 и 105.75. В основном сценарии ждем последовательного прорыва уровней сопротивления 106.60, 107.05 и дальнейшего роста DXY.
Если же Пауэлл не сможет убедить покупателей доллара, и его комментарии на тему перспектив кредитно-денежной политики будут сочтены инвесторами как недостаточно жёсткие, то доллар ждет нисходящая коррекция: многие экономисты все же считают, что доллар значительно перекуплен. Первый сигнал для фиксации длинных позиций и открытия коротких – пробой уровней поддержки 106.00, 105.75.
С технической же точки зрения индекс доллара (CFD #USDX в терминале МТ4) все же остается в зоне устойчивого бычьего рынка, среднесрочного - выше ключевого уровня 104.10 (ЕМА200 на дневном графике), долгосрочного - выше ключевых уровней поддержки 101.50 (ЕМА144 на недельном графике), 100.30 (ЕМА200 на недельном графике), 100.00.
Предпочтительными остаются пока что длинные позиции. Ближайшими же целями роста станут локальные уровни сопротивления 107.00, 107.32, 107.80, 108.00.
Но если, как мы отметили выше, Пауэлл не сможет убедить участников рынка в правильности их позиции, связанной с дальнейшими покупками доллара, то назревшая коррекция может «уронить» индекс доллара к важному среднесрочному уровню поддержки 105.45 (ЕМА50 на дневном графике). Далее – смотрим по вновь сложившейся ситуации.
Уровни поддержки: 106.35, 106.10, 106.00, 105.85, 105.45, 105.00, 104.10, 103.00, 102.00, 101.50, 101.00, 100.30, 100.00
Уровни сопротивления: 106.75, 107.00, 107.32, 107.80, 108.00, 109.00, 109.25
*) копирование сигналов в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=PKEZZ
**) ПАММ-система в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ
***) открыть торговый счет в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_acco...
или https://www.ifxinvestment.com/ru/open_live_account...
